Проект реализован при поддержке:

  • Министерство финансов Российской Федерации

На текущий момент в
государственном реестре
зарегистрировано:

2397Микрофинансовых
организаций
26 июля 2017, среда, 15:35

Влияние ограничения процентных ставок на доступность кредитов

10.04.201313990 просмотров

Ограничение процентных ставок на кредитных и микрофинансовых рынках пытались применять или применяют в настоящее время во многих странах мира. По мере распространения микрофинансирования в развивающихся странах, многие законодатели и представители общественности с трудом могут смириться с тем, что по мелким займам для микробизнеса и малообеспеченного населения обычно взимается процент, превышающий средние ставки коммерческих банков. Однако, анализ международного опыта показывает, что несмотря на то, что ограничения процентной ставки направлены на защиту потребителей, они почти всегда вредят бедным.

Эффективны ли ограничения процентных ставок в плане защиты малообеспеченных потребителей?

 

Во многих странах ограничения установлены для защиты потребителей от недобросовестных кредиторов. Регуляторы также часто сталкиваются с политическим или общественным давлением, направленным на сохранение процентных ставок на низком уровне. Несмотря на добрые намерения, ограничение процентных ставок часто вредит бедным, поскольку затрудняет появление новых микрофинансовых организаций (МФО) и кредитных кооперативов (КПК), а также функционирование существующих. В странах, где процентные ставки ограничены регулированием, а не конкуренцией, институты микрофинансирования (МФИ) часто уходят с рынка, медленнее развиваются, а также становятся менее прозрачными в отношении общей стоимости займа, или же сокращают деятельность на рынках с высокими издержками. Стоит учитывать, что предложение займов обусловлено спросом на них. Вытесняя с рынка финансовые организации, работающие с рисковыми категориями заемщиков, ограничения процентных ставок часто заставляют клиентов обращаться к неформальному ростовщическому рынку, где они не защищены вовсе.

 

Соответственно, наиболее эффективной стратегией повышения доступности финансовых услуг является удовлетворение спроса путем создания регулируемого, прозрачного и конкурентного рынка. Политика административного ограничения процентной ставки, при всей ее кажущейся социальной и политической привлекательности, часто приводит к обратному результату и ухудшению положения заемщиков.

 

Рассматривая в этом контексте рынок микрофинансирования, следует учитывать, что микрофинансовые организации и кредитные кооперативы работают с более рискованными заемщиками, чем коммерческие банки, что означает необходимость тщательного кредитного анализа, приводящего к увеличению затрат кредитора. Кроме того, чем меньше размер кредита, тем выше в структуре его себестоимости расходы на администрирование, что также возмещается из процентной ставки.

С другой стороны, повышенная ставка компенсируется для заемщика простотой оформления кредита и низким уровнем формальных требований, что часто перевешивает удорожание в несколько десятков или сотен рублей на коротком периоде кредитования. Международный опыт свидетельствует, что жесткие формальные требования к заемщикам могут отталкивать значительную их часть к ростовщикам даже в случаях низких процентных ставок в легальном секторе. Например, в Ирландии это в итоге привело к тому, что государство было вынуждено выделить субсидии кредитным кооперативам для выкупа долгов малообеспеченного населения у ростовщиков.

 

 

ВРЕЗКА

 

Западная Африка (UMOA). Центральный банк BCEAO и Министерство Финансов ввели ограничение процентных ставок для микрофинансов - 27%. Некоторые МФО уходят из бедных, более отдаленных общин, а многие направили усилия на городские районы, которые дешевле обслуживать. Некоторые увеличили средний размер займа (и, соответственно, обслуживают меньшее количество бедных клиентов), чтобы повысить доходы. Источник: Freedom from Hunger

 

Южная Африка. Последний обзор кредитного законодательства показал, что ограничения процентных ставок, заложенные в Акте о борьбе с ростовщичеством, и в Акте о кредитных договорах, не были эффективными в деле защиты потребителей. Произошло перераспределение предоставляемых займов в ущерб бедным клиентам. Кроме того, некоторые организации снизили прозрачность в отношении полной стоимости кредитов для бедных клиентов, обходя ограничения путем взимания страховых и других платежей. Источник: МФРС “Обзор кредитного законодательства

 

Казахстан. Введенное с 1 июля 2011 года ограничение эффективной процентной ставки на уровне 51% годовых пока слишком свежая мера, чтобы можно было достоверно оценить последствия ее введения. Однако, первые факты указывают на снижение количества официально зарегистрированных микрофинансовых организаций и закрытие ряда банковских кредитных продуктов, ориентированных на клиентов с высоким риском или проживающими в удаленных районах. С высокой вероятностью, это приведет к оживлению ростовщиков, которые в последние годы существенно уменьшили масштабы деятельности, не выдерживая конкуренции с формальным сектором.

 

 

Какие существуют альтернативные варианты защиты клиентов от злоупотреблений со стороны кредиторов?

 

Конечно, сказанное выше не означает, что у Правительства и регуляторов нет возможностей для защиты клиентов от хищнического кредитования. Правительства могут принять специальные законы или правила защиты потребителей, а также программы повышения финансовой грамотности населения. Такие стратегии обеспечивают желаемую защиту без негативного эффекта, вызываемого ограничением процентных ставок. Законы о защите прав потребителя обычно предусматривают непруденциальные нормы, включая обязательное раскрытие информации о полной стоимости кредита (займа); четко определенные процедуры разрешения конфликтов; обучение клиентов для предотвращения злоупотреблений со стороны кредитора, а также публичное информирование населения об уровне ставок, который считается средним по рынку, а какой – ростовщическим.

 

Раскрытие информации о полной стоимости займа позволяет заемщикам провести сравнение займов на рынке, стимулирует конкуренцию среди кредитующих организаций, заставляя их повышать эффективность. Хотя раскрытие, как правило, приносит пользу, оно не лишено риска, поскольку может вызвать политическое недовольство из-за относительно высоких ставок в микрофинансировании и особенно в сегменте компаний, выдающих «займы до зарплаты», которые в последнее время все чаще регистрируются как МФО и кредитные кооперативы не только в России, но и многих других юрисдикциях.

 

Раскрытие информации обязательно в большинстве развитых стран, а также в некоторых странах БРИК и Южной Америки (таких как Перу, Боливия и Колумбия). В Южной Африке правительство обязало Микрофинансовый регуляторный совет (МФРС) не только осуществлять регулирование микрофинансовых организаций, но и осуществлять защиту прав потребителей. МФРС требует полного обнародования стоимости займов, регламентирует процесс подачи жалоб потребителей, и проводит кампанию обучения клиентов.

 

Наконец, еще одна возможная мера, это субсидирование процентной ставки для определенных категорий заемщиков, которые нуждаются в особенно внимательном отношении, или уровень рентабельности бизнеса которых не позволяет им соответствовать действующим на данный момент рыночным процентным ставкам. Часто к таким категориям относят начинающих предпринимателей, социально значимые и низкодоходные виды бизнеса, а также особо уязвимые категории населения (например, матерей – одиночек). Субсидирование может предоставляться как конечному заемщику, так и путем предоставления целевых ресурсов институтам микрофинансирования. Однако, механизм субсидирования имеет и оборотную сторону – коррупцию и недостаточный размер субсидий для удовлетворения потребностей всех потенциальных заемщиков. Последнее может приводить к ощущению несправедливого распределения средств и порождать социальное недовольство уже не процентными ставками, а результатом субсидирования. Поэтому Правительству следует убедиться, во – первых, в наличии достаточно эффективных методов контроля за использованием субсидий; во – вторых, правильно оценить потребность в льготном кредитовании и достаточность имеющихся для этого возможностей. Международный опыт в отношении эффективности субсидирования неоднозначен, однако последние результаты его применения во время кризиса 2008-2009 годов показывают, что он может быть достаточно успешным, как минимум, в ограниченных промежутках времени.

 

ВРЕЗКА

Хотя процентные ставки в микрокредитовании часто выше, чем ставки коммерческих банков, а ставки по «займам до зарплаты» существенно выше, чем по микрокредитам, практика подтверждает, что более высокая эффективность, масштаб и конкуренция обычно приводят к снижению процентных ставок. В Боливии эффективная процентная ставка BancoSol (проценты + взносы) составляла 65% годовых в начале деятельности в 1992 году при наличии 4.500 клиентов. Сегодня, в условиях чрезвычайно конкурентного рынка и наличия 55.000 клиентов, годовая процентная ставка составляет 22%. В Камбодже, в условиях достаточно нового, но высоко конкурентного микрофинансового рынка, процентные ставки упали с 5% до 3,5% в месяц только за последние несколько лет. В некоторых провинциях, где МФО особенно активны, даже неформальные ростовщики, опасаясь конкуренции, были вынуждены снизить свои ставки до уровня ставок МФО.




  • axusixoze, 26 июля 2017

    http://20mg-cheapesttadalafil.com/ - 20mg-cheapesttadalafil.com.ankor <a href="http://20mg-cheapesttadalafil.com/">20mg-cheapesttadalafil.com.ankor</a> http://20mg-cheapesttadalafil.com/

  • pekadidcat, 26 июля 2017

    http://20mg-cheapesttadalafil.com/ - 20mg-cheapesttadalafil.com.ankor <a href="http://20mg-cheapesttadalafil.com/">20mg-cheapesttadalafil.com.ankor</a> http://20mg-cheapesttadalafil.com/

  • Klamin, 26 июля 2017

    http://smsactivator.ru/

  • Stanleycem, 26 июля 2017

    viagra over the counter equivalent
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>online viagra</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">buy viagra online</a>
    how do i use viagra

  • Stephenslaft, 26 июля 2017

    is women there a women's viagra
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>buy viagra online</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">JasonPhedy</a>
    natural viagra alteratives

  • Stanleycem, 26 июля 2017

    story comparison viagra
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>buy viagra online</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">online viagra</a>
    actress viagra commercial

  • Stephenslaft, 26 июля 2017

    can viagra make you hard
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>buy viagra online</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">cheap viagra</a>
    why do men use viagra

  • Stanleycem, 26 июля 2017

    hiv viagra
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>generic viagra</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">generic viagra</a>
    conterfeit viagra online

  • Stephenslaft, 26 июля 2017

    medical info on viagra
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>viagra online</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">buy viagra online</a>
    how does atenalol interact with viagra

  • JamesTroni, 26 июля 2017

    oakville cro viagra
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>website
    </a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">online viagra</a>
    viagra lily

  • Stanleycem, 26 июля 2017

    viagra pulmonary hypertension and dogs
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>generic viagra</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">buy viagra online</a>
    free sites results computer viagra search

  • Stephenslaft, 26 июля 2017

    viagra super ed trial pack
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>generic viagra</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">viagra</a>
    what is viagra super active

  • JamesTroni, 26 июля 2017

    what is a alternative to viagra
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>viagra online</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">viagra</a>
    optional health care viagra

  • Stanleycem, 26 июля 2017

    substitute for viagra
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>JasonPhedy</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">generic viagra</a>
    generic for viagra

  • Stephenslaft, 26 июля 2017

    erection viagra photo galleries sex
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>buy viagra online</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">buy viagra online</a>
    erectile disfunction viagra cialys

  • JamesTroni, 26 июля 2017

    drug classification for viagra
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>homepage
    </a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">onde comprar a viagra no brasil
    </a>
    viagra from china

  • Stanleycem, 26 июля 2017

    viagra local pickup
    <a href=http://buyviagraestonline.com/>buy viagra online</a>
    <a href="http://buyviagraestonline.com/">generic viagra</a>
    viagra balls

© 2008–2017, Российский Микрофинансовый Центр. Все права защищены
Сайт http://www.rusmicrofinance.ru/ содержит материалы, включая тексты, фотографии, графические изображения и т.д., охраняемые авторским правом в соответствии с законодательством Российской Федерации. Использование в коммерческих целях материалов сайта не допускается. Републикация материалов возможна при следующих условиях: письменное разрешение редакции и уведомление о принадлежности авторского права – постановка гиперссылки на соответствующий материал, либо главную страницу сайта. Републикующая материал сторона предоставляет ссылку на публикацию.
Email редакции: info@rusmicrofinance.ru